ETF-fonder

ETF fonder
Vad är ETF fonder?
ETF fonder (Exchange Traded Funds) är en indexfond som handlas på olika börser runt omkring i världen och är tex vanligt inom råvarumarknaden som inom guldbranschen. ETF fonder är noterade på en börs vilket innebär att man kan köpa eller sälja börsen i realtid och de kallas även för börshandlande fonder.

ETF fonder har snabbt växt och bara i USA fanns det i juni 2017 mer än 1830 amerikanska börshandlande fonder med tillgångar motsvarande 886 miljarder USD enligt ETF-market av Ultumus. De amerikanska ETF:erna är registrerade enligt Investment Company Act. En ETF har till skillnad från de flesta fonder större flexibilitet och investerare kan köpa eller sälja aktier när som helst som marknaderna är öppna. Aktiebaserade ETFs är föremål för riskerna liknar de som finns i enskilda aktierelaterade värdepapper.

Passiva investeringsprodukter som ETF:er eller börshandlande fonder syftar till att på olika typer av index som S&P 500. Fördelen är att det är billigare alternativ än traditionella fonder. ETF-fonder är en sektor som växer snabbt och företag som Blackrock satsar hårt på den här marknaden genom sitt varumärke iShares.

I september 2014 var det utflöden på ETF-marknaden enligt rapporter från både Lyxor Asset Management och BlackRocks iShares speciellt inom Europeiska aktier. Innan denna punkten har det varit 13-14 månaders starka inflöden.

Hedgefonder och ETF:er

Under 2015 har det internationellt varit mycket stor efterfrågan på ETF-fonder som är valutasäkrade. Bland de stora aktörerna i världen med valutasäkrade finansiella ETF-erbjudande finns giganter som WisdomTree, Deutsche Bank och Blackrock Inc. Alla tre planerar att utöka sina valutasäkrade erbjudanden. I en miljö med en stark dollar har säkrade ETFs hittills bättre än sina osäkrade motsvarigheter speciellt i lågränteländer som inom euroområdet, Japan och Storbritannien.

Du hittar också ETF-fonder som härmar hedgefonder. Ett exempel på en sådan fond är IQ Hedge Multi-Strategy Tracker (QAI). Den fonden försöker replikera egenskaperna hos sex hedgefondstrategier. Fonden har en matematisk modell som analyserar hedgefondens prestanda och mönster och identifierar de tillgångar som används av hedgefonderna. Fonden investerar sedan i breda ETF: er  på liknande tillgångsklasser för att få ett liknande utfall. Fördelen för den som investerar i en sådan fond är betydligt lägre kostnader.

  • IQ Hedge Multi-Strategy Tracker (QAI
  • WisdomTree Managed Funds (WDTI)
  • ProShares RAFI Long/Short (RALS) ETF
  • IQ Merger Arbitrage ETF (MNA).

Läs mer på Bloomberg News här

Fyra av de bästa ETF:erna enligt Forbes

Många av Vanguard och iShares har fysisk replikering istället för syntetisk replikering.

  • Vanguard Total Stock Market ETF (VTI) innehåller 3720 olika företag bland annat Apple, General Electric avgift 0.05%
  • iShares Core US Aggregate Bond ETF (AGG) innehåller amerikanska obligationer avgift 0.08%
  • Vanguard Short Term Inflation Protected Securities ETF (VTIP) avgift 0.1%
  • Vanguard FTSE Emerging Markets ETF (VWO) innehåller 900 aktier från emerging markets avgift 0.15%

Källa Forbes 6:e augusti 2014.

Risker med ETF:er

En som har skrivit om riskerna med ETF:er är Andreas Cervenka i sin bok ”Vad är Pengar”. Risker han pekar på är att insynen är minimal och att banken eller finansbolaget som sålt ETF:en kan gå omkull, eller konsekvenserna om flera kunder vill sälja samtidigt. Flera av ETF:er köper derivat och har syntetisk replikering istället för fysisk replikering. Kontrollera vem som har ställt ut ETF:en så du minskar risken.

Guldmarknaden och ETF:er

På guldmarknaden skiljer man mellan begrepp som ETF (Exchange-traded funds), CEF (Closed-End Funds) och ETN (Exchange-Traded Notes) som tillfredställer olika handlares olika risk och placeringsbehov. Med en ETF får du en andel i ett index vilket innebär större diversifiering än ifall du skulle ha en enskild aktie.

Man räknar med att det finns 700 olika ETF:er på London Stock Exchange och 800 i Frankfurt. Det finns råvaru ETF:er och guldhandlande ETF:er dvs de börshandlande guldfonderna följer utvecklingen på det underliggande indexet. De handlas på de största råvarubörserna där man handlar med guld vilket omfattar New York, Paris, London, Mumbai och Zurich

Som privatperson kan du köpa guld i en guldfond och en del av dessa har fysiskt guld.

Guldfonder ETF:er

De bästa ETF-fonderna som handlar i guld enligt usnews.com.

#1 iShares COMEX Gold Trust (IAU)
Performance (1-YR): 3.57% Avgifter: 0.25%

#2 PowerShares DB Gold Fund (DGL)
Performance (1-YR): 4.99% Avgifter: 0.50%

#3 SPDR Gold Shares (GLD)
Performance (1-YR): 3.71% Avgifter: 0.40%

Amerikanska börshandlande fonder (NYSE)

  • SPDR Gold Trust (är den största ETF:en)
  • Market Vectors Gold Miners ETF (NYSE börsen)
  • Etfs Gold Trust (NYSE börsen)
  • Market Vectors Junior Gold Miners ETF
  • Market Access NYSE ARCA Gold Bugs Index Fund
  • SPDR Gold Trust (har ett av världens största guldinnehav noterade på NY börsen, förvaltningsavgift 0,4%)
  • Proshares Ultra Gold
  • PowerShared DB Gold Fund
  • Global X Purge Gold Miners ETF
Kanadensiska börshandlande fonder (Toronto)
  • Horzn BP Global Bull
  • Horzn BP Global gold Bear
  • Horzn BP Gom Gold Bull
  • Horzn BP Com Gold Bear
  • Horzn BP Com Gold Bull
  • iShares Comex Gold Trust (finns på Toronto börsenförvaltningsavgift 0,25%)
  • Ishares COMEX Gold ETF
  • Horizons Beta Pro S&P/TSX Global Gold Inverse ETF

Större företag LargeCap – ETF:er

De bästa ETF-fonderna som handlar i större bolag enligt usnews.com.

#1 iShares Dow Jones U.S. ETF (IYY)
Performance (1-YR): 15.84% Avgifter: 0.20%

#2 iShares Core S&P Total U.S. Stock Market ETF (ITOT)
Performance (1-YR): 16.01% Avgifter: 0.07%

#3 Vanguard Russell 1000 ETF (VONE)
Performance (1-YR): 16.42% Avgifter: 0.12%

ETF-er som som investerar i tillväxt marknader (emerging Markets)

#1 BLDRS Emerging Markets 50 ADR Index Fund (ADRE)
Performance (1-YR): 7.46% Avgifter: 0.30%

#2 Schwab Emerging Markets Equity ETF (SCHE)
Performance (1-YR): 6.09% Avgifter: 0.15%

#3 iShares Core MSCI Emerging Markets ETF (IEMG)
Performance (1-YR): 2.71% Avgifter: 0.18%

ETF:er som investerar i Fastigheter (
Real Estate)

#1 Schwab U.S. REIT ETF (SCHH)
Performance (1-YR): 27.91% Avgifter: 0.07%

#2 Vanguard REIT ETF (VNQ)
Performance (1-YR): 25.74% Avgifter: 0.10%

#3 SPDR Dow Jones REIT ETF (RWR)
Performance (1-YR): 27.75% Avgifter: 0.25%

ETF:er som investerar i kommunala skulder (
Municipal Debt)

#1 iShares iBonds Sep 2015 AMT-Free Muni Bond ETF (IBMD)
Performance (1-YR): 0.02% Avgifter: 0.30%

#2 iShares iBonds Sep 2016 AMT-Free Muni Bond ETF (IBME)
Performance (1-YR): 0.31% Avgifter: 0.30%

#3 iShares iBonds Sep 2017 AMT-Free Muni Bond ETF (IBMF)
Performance (1-YR): 0.89% Avgifter: 0.30%

ETF:er som investerar i mindre företag i USA (Small-Cap)

#1 SPDR S&P 600 Small Cap ETF (SLY)
Performance (1-YR): 5.88% Avgifter: 0.20%

#2 Vanguard Russell 2000 ETF (VTWO)
Performance (1-YR): 5.83% Avgifter: 0.15%

#3 Schwab U.S. Small-Cap ETF (SCHA)
Performance (1-YR): 8.59% Avgifter: 0.08%

ETF:er som investerar i råvaror (Commodities)

#1 PowerShares DB Base Metals Fund (DBB)
Performance (1-YR): 5.85% Avgifter: 0.75%

#2 iShares GSCI Commodity-Indexed Trust (GSG)
Performance (1-YR): 16.68% Avgifter: 0.75%

#3 PowerShares DB Commodity Index Tracking Fund (DBC)
Performance (1-YR): 15.95% Avgifter: 0.75%

ETF:er som investerar Kina

#1 PowerShares Chinese Yuan Dim Sum Bond Portfolio (DSUM)
Performance (1-YR): 0.89% Avgifter: 0.45%

#2 iShares MSCI China ETF (MCHI)
Performance (1-YR): 2.04% Avgifter: 0.61%

ETF:er som investerar i natur tillgångar

#1 Vanguard Energy Index Fund (VDE)
Performance (1-YR): 0.28% Avgifter: 0.14%

#2 SPDR S&P Oil & Gas Equipment & Services ETF (XES)
Performance (1-YR): 19.91% Avgifter: 0.36%

#3 Energy Select Sector SPDR Fund (XLE)
Performance (1-YR): 1.10% Avgifter: 0.21%

Nyheter om ETF